הבורסה של תל אביב יישרה היום קו עם ירידות שערים של כ-3% שנרשמו באירופה, בשל קיצוצי התקציב ובבורסות המזרח בשל המתיחות באזור קוריאה. סמוך לתום שעות המסחר בתל אביב הצביעו החוזים העתידיים ב
וול סטריט על ירידות של עד 2.5%.
הירידות הקיפו את מרבית המניות בבורסה ואת כל מגזרי הפעילות: מדד תל אביב 25 איבד 2.1% וננעל ברמה של 1,088.2 נקודות ומדד תל אביב 100 איבד 2.2% וננעל ברמה של 1,007.2 נקודות. מתחילת 2010 איבדו שני המדדים המובילים כ-5%. מדד תל אביב 25 מרוחק כ-14% מרמת שיא. מתוך 100 החברות הנסחרות במדד תל אביב 100, רק 6 מניות הציגו עליות: רבוע נדל"ן (3.49%, 7346.0), טבע (3.48%, 21690.0), ריטליקס (1.57%, 4202.0), קרדן ישראל (0.67%, 644.4), אבגול (0.49%, 206.6) ואלביט הדמיה (0.25%, 5720.0).
מדד מניות הבנקים איבד 2.5% ומדד מניות הנדל"ן צנח ב-4.7%. מדד מניות הביומד איבד היום עוד 5.9% ובסך-הכל נחתך ב-24% מתחילת חודש מאי. מניית אפריקה בלטה בירידה של 12% ובסך-הכל איבדה 54% בחודש האחרון. טבע עלתה ב-3.5% תוך שהיא מרכזת מחזור מסחר אדיר של 830 מיליון שקל. הירידות בתל אביב לא היו חריגות כלל בנוף העולמי ובכמה מקרים היו נמוכות לעומת מדדים אחרים בעולם.
מחזור המסחר בבורסה הסתכם ב-4.10 מיליארד שקל - אחד הגבוהים בתולדות הבורסה. בשבועות האחרונים נרשמו בבורסה מחזורי של 2 מיליארד שקל ויותר כך שמדובר במחזור כמעט כפול בהיקפו לעומת הממוצע.
"מחזור המסחר הגבוה שאנו רואים בתקופה האחרונה הוא תוצאה של פעילות המשקיעים הזרים בעקבות שינוי סיווגה של ישראל משוק מתפתח לשוק מפותח על-פי מדדי MSCI העולמיים" אומר רועי לאופר, מנהל חדר העסקות בדש ברוקראז' "באופן מיוחד, אנו רואים בימים האחרונים פעילות חריגה בטבע: זו הפעם הראשונה שטבע מציגה פער מהותי במשך 4 ימים רצופים ובו המניה מציגה מגמה חיובית יותר בישראל לעומת המסחר בארה"ב. ב-4 הימים האחרונים טבע נסחרת בפער מהותי מול ארה"ב בשל צפי להזרמה של 2 מיליארד דולר למניית טבע, מה שדוחף גם את המשקיעים הישראלים למניה".
ממשלת ספרד חילצה בסוף השבוע את בנק קאחה-סור ואילצה ארבעה בנקים אזוריים להתמזג. העסקה תיצור את הבנק החמישי בגודלו בספרד עם 2,300 סניפים ונכסים בהיקף של יותר מ-135 מיליארד יורו (168 מיליארד דולר). לאופר אומר כי מאז קריסת ליהמן ברדרס ב-2008 לא ראינו מיזוג בנקים כה רציני. "התהליכים הכלכליים הללו הם בעצם סוג של תהליך הבראה וחלק מסייקל כלכלי שכלכלות העולם עוברות" אומר לאופר "ההנחה היא שסביבת הריבית תמשיך להיות נמוכה אך לפרק זמן ארוך מהתחזיות הראשוניות. תהליכי ההבראה ביחד עם סביבת הריבית הנמוכה יעניקו בעתיד רוח חיובית בשוק המניות גם אם כרגע הם גורמים לתנודתיות".
בנק ישראל הותיר אתמול את הריבית במשק ללא שינוי ברמה של 1.5% - בהתאם להערכות רוב הכלכלנים. הבנק אומנם הותיר את הריבית ללא שינוי, אך במקביל הוציא סדרת הנחיות שמטרתה להקשיח את תנאי מתן הלוואות המשכנתא. בכך מקווה הבנק לשפר את יציבות הבנקים וגם להילחם בעלייה המתמדת של מחירי הדיור. מדד מחירי הדיור הוא אחד הגורמים המרכזיים לאינפלציה.
מחר: יום מסחר מיוחד בבורסה
מחר, יום רביעי, צפויה ישראל לצאת ממדד MSCI שווקים מתעוררים ולעבור למדד המרכזי העולמי, מדד MSCI WORLD. המשמעות היא שישראל אינה נתפסת עוד כמדינה "מתפתחת" בעיני הבנקים העולמיים, אלא כמדינה "מפותחת" ומתקדמת. מחקר שערך בנק מריל לינץ' מעלה כי בשל המעבר למדד, צפויים לצאת מישראל 1.8 מיליארד דולר ומולם, יזרמו לישראל 4.92 מיליארד דולר. החישוב של מריל מתבסס על אפיקי השקעה פסיביים בלבד כמו קרנות מחקות ותעודות סל.
עם זאת, במריל מציינים כי מתוך 3.12 מיליארד דולר (נטו) שייכנסו לישראל, יושקו 2.2 מיליארד דולר במניית טבע הנסחרת בארה"ב. שאר הכסף צפוי להגיע לעוד 4 מניות כיל (250 מיליון דולר), לאומי (200 מיליון דולר), הפועלים (160 מיליון דולר) ובזק (160 מיליון דולר). היתרה - 150 מיליון דולר - תתחלק בין כל שאר המניות הנסחרות בישראל. לרגל האירוע, הבורסה תערוך מחר מסחר מיוחד: שלב טרום נעילת המסחר יוארך ב-30 דקות כך ששלב הנעילה יחל בשעה 16:53-16:58.
ירידות שערים בכל המגזרים
עונת הדוחות הכספיים נמצאת בעיצומה, ולחברות הנסחרות נותר שבוע להצגת תוצאות הרבעון הראשון של 2010.
טבע (3.48%, 21690.0), ריכזה מחזור מסחר ענק של 830 מיליון שקל וזינקה בניגוד למגמה בשוק. ענקית הגנריקה הישראלית בוחנת גירסה גנרית לתרופת הריטוקסטן של רוש. מכירות התרופה בשנת 2009 הסתכמו ב-5.2 מיליארד דולר, כאשר מדובר בתרופה השנייה הנמכרת ביותר של רוש. תרופת הריטוקסן משמשת למגוון מחלות, ביניהן דלקת פרקים שגרונית וסרטן.
הכנסות חברת הסלולר פרטנר (0.0%, 6750.0) עלו ברבעון הראשון של 2010 ב-12% ל-ל-1.5 מיליארד שקל, הרווח התפעולי עלה ב-4% ל-451 מיליון שקל. ב-EBITDA של החברה, נתון המייצג רווח תפעולי בניכוי פחת והפחתות, מציגה פרטנר צמיחה של 12% ל-619 מיליון שקל.הרווח הנקי עלה ב-14% ל-337 מיליון שקל.
כימיקלים לישראל (-0.6%, 4335.0), שבשליטת החברה לישראל, פירסמה הבוקר דוחות מצויינים ובהם שיפור בכל הפרמטרים: הכנסותיה זינקו ברבעון הראשון של 2010 ב-53% ל-1.382 מיליארד דולר, הרווח התפעולי עלה ב-48% ל-303.5 מיליון דולר והרווח הנקי זינק ב-51% ל-240.5 מיליון דולר. החברה הכריזה על חלוקת דיבידנד ענק של 668 מיליון דולר שהם כ-2 שקלים למניה.
בנק המזרחי-טפחות (-4.72%, 3068.0) הוא הבנק הראשון שהציג הבוקר את הדוחות הרבעוניים: הכנסות הבנק עלו ב-8% ל-630 מיליון שקל והרווח הנקי עלה ב-56% ל-172 מיליון שקל. העלייה התאפשרה בשל ירידה של 52% בהפרשה לחובות מסופקים (חובות שהבנק מטיל ספק ביכולתו לגבות) שהסתכמו ב-57 מיליון שקל בלבד. הבנק הבינלאומי (-6.26%, 5811.0) יפרסם את תוצאותיו ביום רביעי וביום חמישי יתפרסמו דוחות לאומי (-2.24%, 1569.0), הפועלים (-2.74%, 1420.0) ודיסקונט (-0.22%, 719.0).
דלק ישראל (-1.97%, 11920.0) – המרכזת את פעילות תחנות הדלק וחנויות הנוחות של קבוצת דלק (-2.23%, 71470.0) בישראל – מציגה הבוקר עלייה של 37% בהכנסות (בעיקר בשל עלייה במחירי הדלקים ועלייה בכמות הנמכרת) ל-1.173 מיליארד שקל ברבעון. הרווח התפעולי עלה ב-46% ל-70.3 מיליון שקל והרווח הנקי קטן ב-11% ל-33 מיליון שקל בשל עלייה בהוצאות המימון.
אפריקה נכסים (-5.0%, 4313.0) - שבשליטת אפריקה ישראל (-12.31%, 1859.0) - דיווחה כי הכנסותיה צנחו ברבעון הראשון ב-66% לעומת הרבעון המקביל, והסתכמו ב-156 מיליון שקל. עם זאת, עיקר הקיטון נבע מ-340 מיליון שקל שנזקפו לזכות החברה ברבעון הראשון של 2009, עקב עלייה חשבונאית בשווי הוגן של נדל"ן להשקעה בהקמה. הרווח התפעולי להציג ירידה של 87% ברווח התפעולי ל-52.3 מיליון שקל. בשורה התחתונה הסתכם הרווח הנקי המיוחס לבעלי המניות של החברה ב-4.6 מיליון שקל - ירידה של 82% לעומת הרבעון הראשון של 2009. אפריקה עצמה המשיכה גם היום לאבד גובה ובסך-הכל איבדה 54% בחודש האחרון בלבד.
הכנסות חברת הנדל"ן דרבן (-0.38%, 1564.0) עלו ב-3.2% ל -87.2 מיליון שקל. החברה רשמה ירידה של 3.8 מיליון שקל בשווי הנדל"ן שלה, לעומת רווח של 13.8 מיליון שקל בסעיף זה ברבעון הראשון של 2009. כך שהרווח התפעולי ירד ב-25% ל-50.2 מיליון שקל. ירידה בהכנסות המימון הורידה הרווח הנקי ב-52% ל-13.5%.
חברת הנדל"ן מבני תעשיה (-0.37%, 515.0), שבשליטת כלכלית ירושלים של
אליעזר פישמן, סיימה את הרבעון הראשון של 2010 עם רווח נקי (המיוחס לבעלי מניות) של כ-55 מיליון שקל, לעומת רווח של כ-2.7 מיליון שקל ברבעון המקביל. הגידול ברווחים בעיקר כתוצאה משערוך חיובי של נדל"ן להשקעה וירידה בהוצאות המימון.
