עוד גזירה: המשכנתה - עד 50% מהשכר

בנק ישראל הטיל (יום ד', 21.8.13) מגבלות חדשות על מי שלווים בבנק כדי לממן רכישת דירה. הגזירה העיקרית היא, שגובה ההחזרה החודשי של המשכנתה לא יהיה יותר מ-50 אחוז מההכנסה החודשית הפנויה. כל ההגבלות ייכנסו לתוקף ביום ראשון, 1 בספטמבר. לווים יוכלו למהר ולקחת בשבוע הקרוב הלוואות בתנאים הנוכחיים.

גזירה נוספת היא, שהלוואה בריבית משתנה תהיה לכל היותר 67% מסך ההלוואה. עד היום לא הייתה מגבלה כזו, ובממוצע, 75% מההלוואות היו בריבית משתנה. ריבית זו היא, לאור ניסיון השנים האחרונות, הזולה ביותר בשוק המשכנתאות.

בנוסף, אסור יהיה לקחת הלוואות ליותר מ-30 שנה. הלוואות אלו לא היו ממילא כדאיות, משום שהריבית מצטברת לסכומים גדולים מאוד, וההלוואה מכבידה על הקונים במשך עשרות שנים.

בענף הנדל"ן נשמעו תגובות חריפות ושליליות על ההגבלות החדשות. יו"ר לשכת שמאי מקרקעין, אוהד דנוס, אמר כי המגבלה על גובה המשכנתה תביא לכך, שרבים יקנו בעיקר דירות עממיות ובינוניות. הביקוש לדירות אלו יגדל, והמחירים יעלו.

עוד אמר דנוס, כי מי שלא יוכלו לעמוד לגייס די הון עצמי, כדי לממן חלק ממחיר הדירה - וזאת בגלל ההגבלה על גובה המשכנתה - לא יוכלו לקנות דירה, ויגורו בשכירות. הביקוש לדירות בשכירות יגדל, ודמי השכירות יעלו.

עדי סקופ, אנליסט פיננסים ב-IBI שירותי בורסה, אמר: "כבר היום, בודקים הבנקים מהי ההכנסה של הלווה, ומקפידים על כך שההחזר החודשי לא יהיה גדול מדי. עם זאת, כל המגבלות יחד יקטינו את היקף המשכנתאות, ובכך עלולים לפגוע ברכישת דירות ובצמיחה במשק".

מקורות אחרים בענף אמרו, כי בנק ישראל חוזר שוב ושוב על אותה שגיאה: הוא מבקש להקטין את הביקוש לדירות, דבר המצמק את השוק ואת הפעילות. הבנק היה צריך לנקוט בצעד הפוך - להגדיל את הצע הדירות, וזאת כתפקידו של נגיד הבנק כיועץ כלכלי לממשלה.

רבים ייפגעו והריבית תעלה ב-0.4%

עידן אלקבץ, מנכ"ל משותף בחברת הייעוץ עתיד משכנתאות, אומר כי לפי חישובי החברה, 16% מהלווים ייפגעו כתוצאה מההוראות החדשות. בנוסף, הריבית תעלה ב-0.3% עד 0.4%, וזה יכביד על הלווים ויביא לעליית ההחזר הכולל של כל המשכנתה, לאורך השנים, ב-45,000 שקל בממוצע.

רוני כהן, מנכ"ל חברת שיווק הדירות אלדר: "האם בנק ישראל רוצה להביא למצב שזוגות צעירים יצטרכו לגור עם ההורים, כי לא יוכלו לממן קנית דירה?".

עמית קמינסקי, מנכ"ל חברת יעוץ המשכנתאות AMC: "בנק ישראל עושה גלים, ואיננו מחדש הרבה, כי כבר כיום נותנים הבנקים משכנתאות רק אם ההחזר החודשי הוא 33% לכל היותר מההכנסה. אבל הגבלה זו, יחד עם האיסור לקחת הלוואות לטווח ארוך, יביאו למצב שההחזר החודשי יעלה, וזוגות צעירים יהיו בבעיה".