ההצבעה על אישור ההסכם בין בעלי אג"ח א' של אלון-דלק לבין בנק הפועלים נדחתה מהבוקר (יום ג, 23.2.16) למחר (יום ד', 24.2.16) ב-14:00 בצהריים. הרמטיק-נאמנות, המנהלת את ההצבעה, הודיעה, כי בשעות הקרובות תפרסם את הנוסח המתוקן של ההסכם המוצע.

הנוסח המתוקן אמור להיות פשרה - ובעצם דחייה לשלושה חודשים - של המחלוקת בין בעלי אג"ח א' לבין בנק הפועלים. הנושא: גורל הערבויות שנתנו בעלי אלון-דלק בעבר לבנק הפועלים. החברה חייבת לבנק 330 מיליון שקל, ונתנה לבנק ערבויות על 155 מיליון שקל בלבד.

כל הצדדים מסכימים, שבן-משה ישלם לאלון-דלק 115 מיליון שקל בעד 72% ממניות אלון רבוע כחול, וכל הסכום יועבר לבנק הפועלים, כך שהחוב יקטן. אבל מה הלאה?

בנק הפועלים אומר: אלון-דלק עדיין תהיה חייבת לנו 215 מיליון שקל, ולכן לא נסכים להקטין את הערבויות שנתנו, שעדיין לא מכסות את כל החוב. תגידו תודה שאיננו הולכים לבית משפט ומבקשים למנות כונס נכסים לאלון-דלק.

בעלי האג"ח, שאלון-דלק חייבת להם 1.75 מיליארד שקל: אומרים: עם קבלת הכסף מבן-משה, יכסו הערבויות 74% מהחוב לבנק. ראוי והוגן שהבנק יוותר על 85 מיליון שקל מהערבויות, כך שתישאר ערבות ב-70 מיליון שקל (ועוד ערבות 30 מיליון שקל ברמה נחותה).

הצעת הפשרה, המובאת היום להצבעה, אומרת שדוחים את פתרון המחלוקת לשלושה חודשים - חודש של מו"מ בין הצדדים, ועוד חודשיים, אם נחוץ, של בוררות, אולי של נשיא בית המשפט העליון לשעבר אשר גרוניס. בינתיים, יופקדו ה-115 מיליון שקל אצל נאמנים.

עוד אומרת ההצעה, שאם הפשרה לא תאושר, יפנו בעלי אג"ח א' לבית המשפט, ללא צורך בדיון נוסף, ויבקשו מינוי כונס נכסים לאלון-דלק (בגלל פיגור בפירעון תשלומים). הדבר יחייב לערוך תחרות חדשה על מכירת אלון-רבוע-כחול, ומי יודע מה יהיו תוצאותיה.