מוטי בן-משה ירכוש את השליטה בחברת אלון ריבוע כחול רק אם יוכל לרכוש גם את השליטה ברשת מגה. כך קובע הסדר הנושים שהוגש (יום ב', 9.5.16) לבית המשפט המחוזי מרכז בבקשה לכנס אסיפות נושים לאישורו.

ריבוע כחול היא בעלת השליטה היוצאת במגה, המצויה בהקפאת הליכים מאז חודש ינואר. בן-משה הוא אחד מארבעת או חמשת המתמודדים על רכישת הרשת, כשהמועד האחרון להגשת הצעות לרכישתה היה בשבוע שעבר. מהסדר הנושים עולה, כי בן-משה טרם החליט האם לבצע את העסקה באמצעות ריבוע כחול או במישרין.

על-פי ההסדר, בן-משה יזרים לריבוע כחול 900 מיליון שקל בתוך שלוש שנים - 600 מיליון שקל במזומן ו-300 מיליון שקל בהנפקת זכויות. אם רכישת מגה תבוצע באמצעות ריבוע כחול, יופנו לשם כך 200 מיליון שקל מתוך סכום זה.

ההסדר המוצע הוא עם הנושים הפיננסיים בלבד. ריבוע כחול מדווחת, כי היא חייבת 380 מיליון שקל למחזיקי האג"ח, 250 מיליון שקל לבנק הפועלים, 145 מיליון שקל לבנק מזרחי-טפחות, 50 מיליון שקל לבנק דיסקונט, 40 מיליון שקל לבנק הבינלאומי ו-35 מיליון שקל לבנק לאומי.

נכסיה העיקריים של החברה הם 54% ממניות ריבוע כחול נדל"ן, 63% ממניות דור-אלון ו-77% ממניות נעמן. בקופת המזומנים של החברה יש 59 מיליון שקל בלבד. כך שלמעשה היא חדלת פירעון. חובות נוספים של החברה הם 170 מיליון שקל לבעליה (שרגא בירן, דודי ויסמן וארגוני הקניות של הקיבוצים), 72 מיליון שקל בגין תווי קניה של מגה, 100-90 מיליון שקל כערבויות לספקים ולחברות ביטוחי אשראי של מגה ו-13 מיליון שקל לנושים נוספים.

על-פי ההצעה, החובות לנושים הפיננסיים ייפרעו בפריסה לארבע שנים ובריבית של 6% לשנה. הנושים הפיננסיים גם יקבלו 10% ממניות ריבוע כחול, ואילו לנאמני מגה יוקצו 13.8% ממניות החברה. בן-משה יחזיק ב-82.5% מן המניות.

לוח הזמנים של ההסדר מדבר על קבלת אישורו של בית המשפט לכינוס אסיפות הנושים עד 29.5.16; קבלת אישור האסיפות עד 19.6.16; ואישור סופי שלו עד 31.7.16.