בקשה לתביעה ייצוגית ראשונה, הוגשה (יום ג', 30.4.02) בבית המשפט המחוזי בתל אביב. התביעה הוגשה באמצעות עו"ד יעקב סבו, המייצג את שלמה צאייג - לקוח המחזיק במניות הבנק למסחר הרשומות למסחר בבורסה בתל אביב. היקפה הכספי של התביעה נאמד ב-17 מיליון ש"ח.
התביעה הוגשה נגד שורה של מנהלים וגורמי פיקוח, בהם: יושב-ראש הבנק ובעל השליטה בו, שמיל ובר; החשודה המרכזית, אסתר אלון; המפקח על הבנקים בבנק ישראל, ד"ר יצחק טל; חשב הבנק למסחר, עדי מוסל; המבקרת הפנימית של הבנק למסחר, לינה דובוסקי; ומשרד רואה החשבון קסלמן וקסלמן.
התובע הכותב בבקשתו, כי החשודים במעילה - בהיקף של כ-250 מיליון ש"ח - הצליחו לגנוב את כספי הבנק וכספי הלקוחות, נוכח מחדליהם של גורמי הפיקוח, ובהם הנהלת הבנק, המפקח על הבנקים, ורואי החשבון של הבנק.
לטענת התובע, בנק ישראל החל באיחור רב לפעול ולהדק את הפיקוח על הבנק, למרות שהמעילה נמשכת כבר שנים. התובע מסתמך על הפרסומים בכלי התקשורת, בהם נטען כי החשודים ביצעו מעילה פשוטה בכספי הבנק, ודבר זה מעיד על רשלנותם של גורמי הפיקוח - שלא גילו קודם לכן את המעילה כבר בראשיתה.
לטענת התובע, כבר בשלב זה ברור כי הבנק נקלע למצב של פשיטת רגל, ולכן אין ערך ממשי למניות הרשומו למסחר בבורסה, ומכאן תביעתו נגד החשודים ונגד גורמי הפיקוח על הבנק.
