|
|
דנקנר. לקראת מיזוג אפשרי בין דסק"ש לכור [צילום: פלאש 90]
|
|
|
|
|
התקופה בה ניתן היה לממש את כתבי האופציה מסדרה א' שהנפיקה דסק"ש לפני כחודשיים לרוכשי ההרחבה של אג"ח סדרה ו' הסתיימה אתמול (1.9.13) - במימוש מלא של כל כתבי האופציה האמורים.
בעקבות זאת, הנפיקה דסק"ש 325 מיליון שקל ע.נ של אגרות חוב נוספות מסדרה ו', בתמורה ל-329 מיליון שקלים. הגיוס הנוכחי מצטרף ל-224 מיליון שקלים, שגייסה דסק"ש בתחילת יולי 2013, כך שבסה"כ גייסה החברה דסק"ש 553 מיליון שקל בתוך חודשיים.
ב-4 ביולי פרסמה דסק"ש מכרז להנפקת 200 מיליון שקל ע.נ על דרך של הרחבת אג"ח סדרה ו', בעלת מח"מ של 6.5 שנים, ביחד עם כתבי אופציה בשתי סדרות. כתבי אופציה מסדרה א' הניתנים למימוש עד 1 בספטמבר 2013 וכתבי אופציה מסדרה ב' הניתנים למימוש עד ה-15 בדצמבר 2013.
בעקבות עודפי ביקוש למכרז, הנפיקה החברה בפועל כ-217 אלף יחידות. חתימת היתר במכרז הייתה בשיעור של פי 27.78. התמורה המיידית להרחבת סדרה ו' הייתה כ-224 מיליון שקל, ובמידה וימומשו במלואם כל כתבי האופציה, יגוייסו כ-444 מיליון שקל נוספים. לאחר המימוש המלא של כל כתבי האופציה מהמנה הראשונה עד אתמול (כאמור, בתמורה ל-329 מיליון שקל), תוכל החברה לגייס עד סוף השנה כ-115 מיליון שקל נוספים אם תמומש במלואה גם המנה השנייה (סדרה ב' של כתבי האופציה).
נכון להיום נראה כי סבירות המימוש של סדרה זו הינה גבוהה וזאת לאור המחיר בו נסחרת האיגרת בבורסה (כ-112 אגורות) מול מחיר מימוש שנקבע (106 אגורות) לסדרה ב' של כתבי האופציה.
יש לציין כי אתמול גם העלתה חברת דירוג האשראי S&P מעלות את אופק הדירוג של דסק"ש מ"שלילי" ל"יציב". בחברה נימקו את ההעלאה בדירוג בשיפור הנזילות וירידה במינוך, בעיקר על-רקע קבלת דיבידנד גדול מכור, על-רקע מכירת מניות קרדיט סוויס שמחזיקה כור.
החברות גם עומדות בפני תהליך מיזוג אפשרי, שיאפשר לדסק"ש לקבל גישה לקופת המזומנים הגדולה של כור.
נתניהו היה חייב להתפטר דקה אחת לפני הרצי הלוי ורונן בר 
