חברת צינורות המזרח התיכון הודיעה (יום ג', 26.5.15) לבורסה כי האסיפה הכללית של החברה אישרה ברוב של 76.9% קולות את מתווה העסקה, במסגרתה תרכוש צינורות המזרח התיכון מחברת גאון אחזקות, בעלת השליטה בצינורות, את מלוא מניותיה של חברת
גאון אגרו תעשיות. גאון אגרו הינה בעלת אחזקות במספר חברות הפועלות בתחום התשתיות הזורמות, ביניהן הכוכב, מדי ורד, שגיב ומצרפלס.
רכישה זו הינה בהמשך לאיחוד המטות שבוצע בקבוצה ולאסטרטגיה עליה דיווחה צינורות המזרח התיכון אשתקד, במסגרתה היא מתכוונת להרחיב את פעילויות הליבה של החברה בתחום התשתיות הזורמות באמצעות בין היתר, רכישת פעילויות סינרגטיות להרחבת סל מוצריה.
העסקה תתבצע לפי שווי של 116 מיליוני שקל לגאון אגרו ושווי של 194.6 מיליוני שקל לצינורות המזרח התיכון (פרמיה של כ-68% על מחיר השוק) וזאת על בסיס הערכת שווי חיצונית ובלתי תלויה אשר בוצעה לגאון אגרו ולצינורות המזרח התיכון. עם השלמת העסקה צפוי היקף המכירות המצרפיות של הקבוצה (לרבות חברות כלולות) לצמוח לכ-700 מיליוני שקלים.
התמורה תשולם במניות ובמזומן, כאשר כ-98 מיליוני שקל (כ-84.5% מהתמורה) ישולמו באמצעות הנפקה של 15,491,106 מניות חדשות של צינורות המזרח התיכון לגאון אחזקות, ויתרת התמורה (כ-15.5%) תשולם במזומן בסך של כ-18 מיליון שקל. עם השלמת העסקה, יגדל שיעור האחזקות של גאון אחזקות בצינורות המזרח התיכון לכ-67.38%. העסקה כפופה גם לאישורי צדדים שלישיים, לרבות אישור מוסדות בנקאיים, ככל שיידרש.
בהמשך לנימוקיה של צינורות לעסקת המיזוג, צוין כי המיזוג עשוי למקסם את יתרונותיה של החברה במתן פתרונות לאורך שרשרת הערך בתחום התשתיות הזורמות באמצעות מעבר למודל של חברה תפעולית אחת, הרחבת סל המוצרים של צינורות באמצעות פעילויות סינרגטיות משלימות בתחום התשתיות הזורמות, העצמת הקבוצה ובניית הצעת ערך תחרותית עבור לקוחות הקצה.
"צינורות רואה במהלך המיזוג פוטנציאל עסקי חשוב, המאפשר לה אופק אסטרטגי ומתן מענה רחב לצרכי הלקוחות באמצעות סל מוצרים ופתרונות רחב ומגוון. בהמשך, תוכל צינורות להיכנס לתחומים בעלי מקדם צמיחה גבוה ולפעול גם בשוק הבינלאומי ולנצל סינרגיות רוחביות", נמסר מהחברה.
צינורות, חברה אופרטיבית, עוסקת ישירות ובאמצעות חברות בת, בייצור ושיווק של צינורות פלדה ופלסטיק מסוגים שונים, אשר רובם משמשים לצורך תשתיות מים, ביוב, גז, דלקים ולתעשיה מבנים וכן להולכת דלק וגז. כמו-כן מספקת צינורות שירותי גילוון של מוצרים כגון - עמודי חשמל, תאורה, גדרות, מעקות, צינורות ופרופילים. לחברה שלושה תחומי פעילות: ייצור, ייבוא, מיגון ושיווק של צינורות פלדה, ייצור, ייבוא ושיווק מערכות צנרת פלסטיק וגילוון מוצרי מתכת. השלמת העסקה כאמור מציבה את צינורות כקבוצה הגדולה והמובילה בתחומי התשתיות הזורמות בישראל עם מקדם צמיחה משמעותי לשוק הבינלאומי.
יו"ר גאון אחזקות הוא הראל בית-און, שותף מנהל בקרן ויולה, בעלת השליטה בגאון אחזקות. קרן ויולה מתמקדת בחברות בשלות הנמצאות בשלבי צמיחה, ושלהן פעילות גלובלית.
