רווחי בנק לאומי ברבעון זינקו ב-18%: 2.7 מיליארד שקל

בנק לאומי סיים את הרבעון השלישי של 2025 בעלייה חדה ברווחיות. מן הדוחות שפרסם הבנק (יום ג', 18.11.25) עולה כי הרווח הנקי המיוחס לבעלי מניות הבנק הסתכם בכ-2.7 מיליארד שקל, לעומת כ-2.293 מיליארד שקל ברבעון המקביל ב-2024, גידול של כ-18%. התשואה על ההון הגיעה ברבעון ל-16.3%, לעומת 15.5% ברבעון המקביל אשתקד. יחס היעילות לרבעון עומד על 27%, לעומת 31.1% לפני שנה, וכי מדובר ביחס מהנמוכים במערכת הפיננסית.

בגין הרבעון השלישי יחלק לאומי דיבידנד כולל של שני מיליארד שקל, המהווים 75% מהרווח הנקי לרבעון. מתוכם, כ-1.5 מיליארד שקל יחולקו כדיבידנד במזומן ללקוחות, והיתרה, עד 500 מיליון שקל, תבוצע באמצעות רכישה עצמית של מניות הבנק.

מן הדוחות עולה כי הכנסות הריבית נטו ברבעון השלישי הסתכמו ב-4.471 מיליארד שקל, ירידה של 1.6% לעומת 4.545 מיליארד שקל ברבעון המקביל. מנגד, ההוצאות בגין הפסדי אשראי ירדו משמעותית והסתכמו ב-32 מיליון שקל בלבד, לעומת 312 מיליון שקל ברבעון השלישי של 2024, ירידה של כ-89.7%. ההכנסות שאינן מריבית עלו ל-1.49 מיליארד שקל, לעומת 978 מיליון שקל ברבעון המקביל, עלייה של 52.4%. ההוצאות התפעוליות והאחרות ירדו ל-1.609 מיליארד שקל, לעומת 1.716 מיליארד שקל ברבעון המקביל, ירידה של 6.2%.

הרווח לפני מס ברבעון השלישי של 2025 הסתכם ב-4.32 מיליארד שקל, לעומת 3.495 מיליארד שקל ברבעון המקביל, עלייה של 23.6%. ההפרשה למס עלתה ל-1.719 מיליארד שקל, לעומת 1.285 מיליארד שקל אשתקד. לאחר מס, הרווח הסתכם ב-2.601 מיליארד שקל, לעומת 2.21 מיליארד שקל, גידול של 17.7%. חלק הבנק ברווחי החברות הכלולות עלה ל-99 מיליון שקל, לעומת 83 מיליון שקל ברבעון המקביל.

בתשעת החודשים הראשונים של 2025 הסתכם הרווח הנקי המיוחס לבעלי מניות הבנק ב-7.713 מיליארד שקל, לעומת 7.347 מיליארד שקל בתקופה המקבילה אשתקד, עלייה של 5%. הכנסות הריבית נטו בתשעת החודשים עלו ב-2.7% ל-13.028 מיליארד שקל, בעוד ההוצאות בגין הפסדי אשראי ירדו מ-516 ל-310 מיליון שקל, ירידה של 39.9%. ההכנסות שאינן מריבית בתשעת החודשים ירדו ל-4.304 מיליארד שקל, לעומת 4.871 מיליארד שקל בתקופה המקבילה, ואילו ההוצאות התפעוליות והאחרות ירדו ל-4.95 מיליארד שקל, לעומת 5.192 מיליארד שקל. הרווח לפני מס לתשעת החודשים עלה ל-12.072 מיליארד שקל, ואילו התשואה על ההון בתקופה זו עמדה על 16%, לעומת 17.1% בתקופה המקבילה. הרווח למניה בתשעת החודשים עלה מ-4.83 ל-5.15 שקל.

במהלך הרבעון השלישי המשיך הבנק במדיניות של "צמיחה אחראית" בתיק האשראי, תוך התמקדות בסגמנטים העסקי, המסחרי והמשכנתאות. שיעור הצמיחה בתיק האשראי ברבעון עמד על 1.3%, ומתחילת השנה גדל תיק האשראי בשיעור כולל של 8.8%. בתוך כך, התיק העסקי גדל מתחילת השנה ב-15.7%, התיק המסחרי גדל ב-3.4% ותיק המשכנתאות גדל בכ-5.1%.

לצד הצמיחה, הבנק מדגיש כי הוא שומר על איכות תיק אשראי גבוהה. יחס ה-NPL (אשראי שאינו נושא הכנסה) נותר מהנמוכים במערכת הבנקאית, ועומד על 0.41%. ההוצאות בגין הפסדי אשראי ברבעון השלישי הסתכמו בשיעור של כ-0.03% מהיתרה הממוצעת של האשראי לציבור, לעומת הוצאה בשיעור של כ-0.28% בתקופה המקבילה ב-2024.

בגזרת החוסן הפיננסי, הבנק מציג הלימות הון גבוהה. יחס הון עצמי רובד 1 ליום 30 בספטמבר 2025 עמד על 12.33%, לעומת 12.07% ב-30 בספטמבר 2024. יחס ההון הכולל עמד על 14.87%, לעומת 14.77% בתקופה המקבילה. יחס כיסוי הנזילות (LCR) ליום 30 בספטמבר 2025 עמד על 128%.

ההתפתחויות במאזן הבנק מצביעות על צמיחה משמעותית בהיקפי הפעילות. ההון העצמי המיוחס לבעלי מניות הבנק הסתכם ב-30 בספטמבר 2025 ב-67.043 מיליארד שקל, לעומת 60.258 מיליארד שקל שנה קודם לכן, גידול של 11.3%. האשראי לציבור נטו הגיע ל-495.4 מיליארד שקל, לעומת 447 מיליארד שקל ב-30 בספטמבר 2024, גידול של 10.8%. האשראי לדיור (משכנתאות) עלה ל-154.1 מיליארד שקל, לעומת 142.7 מיליארד שקל, גידול של 8%. האשראי ללקוחות פרטיים גדל ל-31.1 מיליארד שקל, לעומת 30.3 מיליארד שקל (עלייה של 2.6%) והאשראי לעסקים קטנים עלה ל-27.9 מיליארד שקל, לעומת 27 מיליארד שקל (עלייה של 3.3%).

במגזר המסחרי הסתכם האשראי ב-67.3 מיליארד שקל, לעומת 64.6 מיליארד שקל ב-30 בספטמבר 2024, גידול של 4.2%. האשראי למגזר העסקי, כולל נדל"ן, הגיע ל-158.9 מיליארד שקל, לעומת 135.8 מיליארד שקל שנה קודם לכן, גידול של 17%. פיקדונות הציבור הסתכמו ב-641.1 מיליארד שקל ב-30 בספטמבר 2025, לעומת 588.3 מיליארד שקל שנה קודם, גידול של 9%. הפיקדונות של לקוחות פרטיים עמדו על 229.1 מיליארד שקל, עלייה של 1.4%, והפיקדונות של עסקים קטנים עלו ל-60.4 מיליארד שקל, לעומת 57 מיליארד שקל (גידול של 5.8%).

יחסי המאזן מצביעים על יציבות מבנית: האשראי לציבור נטו מהווה 59.9% מסך המאזן, לעומת 59.3% בתקופה המקבילה, ואילו פיקדונות הציבור מהווים 77.5% מסך המאזן, לעומת 78.1% ב-2024. יחס המינוף עמד על 7.13%, לעומת 7.01% בשנה הקודמת.